從1999年首家第三方支付平臺誕生至今，第三方支付已經走過了20年的發(fā)展歷程。2002年中國銀聯(lián)成立，到支付寶、拉卡拉等第三方支付企業(yè)橫空出世，再到2011年央行發(fā)放首批支付牌照后行業(yè)的規(guī)范發(fā)展，我國第三方支付從無到有，不斷成長。如今第三方支付行業(yè)蓬勃發(fā)展，不斷開拓線下市場，進一步覆蓋人們的生活，普及率也逐年上升。

第三方支付解析

第三方支付是指第三方支付機構在付款人與收款人之間提供的銀行卡收單、網(wǎng)絡支付、預付卡的發(fā)行與受理以及中國人民銀行確定的其他貨幣資金轉移服務。其中，網(wǎng)絡支付業(yè)務又包括固定電話支付、互聯(lián)網(wǎng)支付、移動支付、數(shù)字電視支付以及貨幣匯兌。

第三方支付市場產業(yè)鏈條復雜，參與方眾多。其中，主要參與方有消費者、服務商、商戶以及監(jiān)管部門。服務商又包括商業(yè)銀行、第三方支付機構和清算機構;第三方支付機構又包括連接消費者的賬戶側支付機構和連接商戶的收單側支付機構。

交易規(guī)模不斷增長

2000年左右，中國掀起了電子商務的探索熱潮，電子商務的起步孕育了商戶線上收款需求，從而為第三方支付機構創(chuàng)造了企業(yè)服務契機。隨后在互聯(lián)網(wǎng)熱潮的推動下，航空、旅游、教育、保險、零售、金融等眾多產業(yè)也紛紛開始了互聯(lián)網(wǎng)轉型，物資流、資金流和信息流的線上化促使了各行各業(yè)支付方式的線上扭轉。這為第三方支付機構深耕產業(yè)支付提供了巨大的發(fā)展空間。

2013-2019年，我國第三方支付綜合支付市場交易規(guī)模逐年增長，2019年達到250萬億元，與2018年相比增長20.2%。不過從整體來看，近年來市場規(guī)模增速在逐漸放緩，主要是因為近年來監(jiān)管政策趨嚴，監(jiān)管下第三方支付無法進行大筆金額交易，影響了整體第三方支付行業(yè)的發(fā)展。

2020年一季度，由于疫情影響，線下消費類交易規(guī)模大幅減少，第三方支付綜合支付市場交易規(guī)模僅為64萬億元，同比下降3.7%。

移動支付發(fā)展迅速

從第三方支付交易結構來看，移動支付占據(jù)了較大的市場份額，達到62.8%。以往在非現(xiàn)金支付中，線下POS機刷卡是人們常用的第三方支付手段，因此銀行卡收單的規(guī)模占比比較高;而隨著移動互聯(lián)網(wǎng)、智能手機以及4G、5G網(wǎng)絡的快速發(fā)展，線下掃碼支付、NFC等支付方法不斷普及，移動支付規(guī)模大幅增長。

牌照拔高行業(yè)壁壘

2011年，央行發(fā)放首批支付牌照，行業(yè)開始進入規(guī)范化發(fā)展，同時，牌照也給行業(yè)構建了較高的壁壘。截至2020年9月，我國共發(fā)放非金融機構支付業(yè)務許可證9批，現(xiàn)存仍未到期或仍未被注銷的牌照公司共有242家。從牌照數(shù)量來看，目前仍未到期或仍未被注銷牌照數(shù)量有384張，其中銀行卡收單62張，預付卡發(fā)行與受理147張，預付卡受理6張，互聯(lián)網(wǎng)支付108張，移動電話支付48張，數(shù)字電視支付5張，固定電話支付8張。

競爭格局基本形成

隨著移動互聯(lián)網(wǎng)的快速發(fā)展，加之線上流量場景已趨向壟斷且達到飽和期，線下場景成為第三方支付巨頭要挖掘的金礦。目前，我國第三方支付競爭格局已基本形成，微信支付(騰訊金融)和支付寶等機構憑借著二維碼支付，搶占線下市場，在第三方支付市場占據(jù)較大的份額。

2020年一季度，支付寶、騰訊金融和銀聯(lián)商務分別以48.44%、33.59%和7.19%的市場份額位居前三位，三者市場份額總和達到89.21%，行業(yè)集中度較高。

2025年預計超過500萬億元

在移動互聯(lián)網(wǎng)時代，用戶更注重體驗，消費升級將繼續(xù)成為第三方支付行業(yè)發(fā)展的推動力。此外，雖然當前C端支付占據(jù)了第三方支付市場規(guī)模的絕大部分，但行業(yè)新增用戶流量已經趨向飽和。而隨著互聯(lián)網(wǎng)+賦能傳統(tǒng)產業(yè)的改革，B端支付伴則有望迎來新生，成為第三方支付的一大增長點?？傮w來看，未來我國第三方支付行業(yè)規(guī)模將持續(xù)穩(wěn)定增長，2025年預計突破500萬億元。

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