2019年5月15日，美國商務部宣布把華為及其子公司列入出口管制的“實體名單”，而受實體清單影響，包括美光、英特爾、高通、賽靈思、博通、Lumentum等在內的多家美企相繼表示停止向華為供貨。美國為何斷供華為？美企斷供又會給華為手機業務帶來哪些影響？本文帶你一窺究竟。

華為手機領域受美國斷供影響分析

日韓企業替代或削弱美國斷供存儲器不利影響

在上游存儲器領域，目前，DRAM和NAND Flash占據存儲器9成市場，而DRAM和NAND存儲芯片市場卻被韓日美企業高度壟斷。韓國是世界第一大存儲器制造國，三星電子牢牢占據行業頭把交椅，海力士競爭力也較為強勁；日本東芝在NAND存儲芯片市場競爭力僅次于三星；而美國美光、西部數據的存儲器市場份額也位居全球前列。

從采購金額來看，2018年華為自美系主要存儲器供應商美光、希捷、西部數據的采購金額合計高達46.5億美元，其中，自美光采購的金額最高，占該公司營收的13%?？梢姡壳叭A為手機存儲器對美國供應商依賴度較高，但因日韓國家在存儲器制造上也具有明顯優勢，且華為現已不斷推進日韓存儲芯片替代，因此美國斷供存儲器對華為造成的負面影響將相對有限。

三星、海思加速布局，斷供AP芯片長期影響小

在上游AP芯片領域，AP芯片負責處理手機內部數據和系統運行，主要包括CPU（中央處理器）和GPU（圖形處理器）兩部分。2017年，全球智能手機AP市場集中度較高，高通、蘋果、聯發科、三星和海思半導體的市占率位居全球前五，其中，高通憑借其廣泛的客戶關系和強大的產品線穩居第一。但從增速來看，三星和海思半導體的增速最為亮眼，二者在2018年一季度均實現了兩位數的增長。

從采購金額來看，2018年華為自美系手機AP供應商高通采購的金額為5.57億美元，占高通業務營收的2.45%?？傮w來看，華為對美國高通AP芯片的依賴度較高，但是隨著華為海思、紫光展銳等國內企業的崛起，國內目前手機AP的自給率已提升至20%左右；此外，中國臺灣的聯發科、韓國的三星也能對高通AP芯片實現有效替代。因此，如果美國斷供手機AP芯片，短期內對華為的影響較大，但長期來看，隨著海思、紫光展銳、聯發科、三星等企業的崛起，將對美企形成替代，故長期影響較小。

海思WiFi芯片自給率提高，削弱美企斷供影響

在上游WiFi芯片領域，2018年華為自美系供應商Cypress和DSP Group采購的Wi-Fi/藍牙 MCU金額合計為642萬美元，分別占兩家公司業務營收的0.17%和1.87%。總體來看，由于華為海思能自主提供部分WiFi芯片供應，且自給率不斷提高，因此在該領域華為對美系供應商的采購依賴度較低，美國斷供WiFi芯片對華為的影響也相對較小。

整機組裝國內代工廠可對美企形成有效替代

在中游整機組裝領域，目前，華為暢享8、榮耀3C等中低端手機生產主要采用OEM模式，國外代工廠主要有美國的偉創力（Flex），2018年華為對偉創力的采購金額為12.19億美元，盡管采購金額較高，但國內的富士康、東莞長城開發科技有限公司、東莞華貝電子科技有限公司等企業對偉創力的替代性較強。此外，近年來，華為高端產品已經完全實現了自產自研，目前，華為高端的Mate系列和P系列都交由華為東莞松山湖制造基地進行生產。因此，在整機組裝生產上華為對美國企業的依賴性也相對較小。

系統/軟件斷供將對華為海外業務造成巨大沖擊

在中游系統/軟件領域，華為手機采用的是安卓系統，若谷歌停止與華為的合作，那么華為將失去對谷歌安卓操作系統更新的訪問權，只有在開源版更新后才可以AOSP繼續開發新的安卓系統；同時，華為也不能再繼續使用Gmail、Google Play、YouTube等谷歌服務（GMS）。而由于谷歌GMS服務和應用并未進入中國境內，所以失去這些業務對華為在中國的市場影響很小，但在歐洲、非洲、中東及亞洲其他地方，將對華為的手機業務造成較大影響。

而除了谷歌安卓系統外，華為還自新思科技、甲骨文、思博倫、邁絡思、康沃、紅帽、風河等美系核心供應商采購手機軟件、數據/網絡解決方案以及其他技術服務。而美國的Vmware、PTC、InterDigital、Harmonic、Citrix Systems等公司雖未入列華為核心供應商名單，但2018年華為對以上5家公司的采購金額也均在千萬美元以上?？梢?，除了手機操作系統以外，華為在其他手機軟件方面對美國供應商的依賴性也相對較大。

海外電信運營商停售華為手機將對華為造成重創

在下游手機銷售領域，2018年華為手機銷量為2.06億部，其中海外銷量為1.01億部，占總銷量比例約為50%。海外市場中，盡管北美市場手機銷量占比較小，僅為0.39%，但如果美國谷歌安卓系統與GMS服務斷供華為，那么包括北美在內的其他大部分海外市場手機銷售均將遭受重創。

事實上，在2019年5月20日，谷歌透露與華為停止部分業務往來之后，日本、中國臺灣、英國、韓國以及印尼等海外國家及地區的電信運營商就相繼宣布停止銷售華為新機，對華為P30 Lite手機、5G手機等新機的海外市場銷售造成了較大沖擊。

綜上，目前，對于華為手機業務而言，一旦美國斷供華為，那么在上游射頻芯片、中游系統/軟件以及下游手機海外銷售領域對華為帶來的負面影響最大；而由于部分芯片、零部件自給能力提高以及可以尋求國內外其他廠商替代，因此，在華為手機供應鏈其他環節受美牽制的程度相對較低。

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