增長(zhǎng)動(dòng)能轉(zhuǎn)換，推動(dòng)車(chē)險(xiǎn)占比增加

車(chē)險(xiǎn)作為我國(guó)第一財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)，2018年上半年在我國(guó)財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)中占比為70%。2000年，原保監(jiān)會(huì)發(fā)布了《機(jī)動(dòng)車(chē)輛保險(xiǎn)條款》和《機(jī)動(dòng)車(chē)輛保險(xiǎn)費(fèi)率規(guī)章》，進(jìn)一步規(guī)范車(chē)險(xiǎn)市場(chǎng)，促進(jìn)車(chē)險(xiǎn)市場(chǎng)進(jìn)一步發(fā)展。2004-2010年車(chē)險(xiǎn)增速受汽車(chē)保有量影響，波動(dòng)上升，2009年各大保險(xiǎn)公司成立電話銷(xiāo)售部門(mén)，推動(dòng)車(chē)險(xiǎn)市場(chǎng)高速發(fā)展。2011-2014年中國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展進(jìn)入新常態(tài)，汽車(chē)消費(fèi)和經(jīng)濟(jì)發(fā)展情況密切相關(guān)，車(chē)險(xiǎn)增速隨之下降。2015年之后受商車(chē)費(fèi)改影響，汽車(chē)保費(fèi)價(jià)格下降，車(chē)險(xiǎn)規(guī)模增速進(jìn)一步放緩。綜合看來(lái)，在這些增長(zhǎng)動(dòng)能的不斷轉(zhuǎn)換中，我國(guó)車(chē)險(xiǎn)行業(yè)不僅得到了快速的發(fā)展，還變成了財(cái)產(chǎn)險(xiǎn)中占比最大的細(xì)分險(xiǎn)種。

汽車(chē)保有量增速放緩，拖累保費(fèi)增長(zhǎng)

近年來(lái)隨著中國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)，新車(chē)銷(xiāo)售量穩(wěn)步增長(zhǎng)，增速放緩。2018年新車(chē)銷(xiāo)售量為 2808萬(wàn)輛，增長(zhǎng)率下降到-2.8%，為近年來(lái)較最低水平。二手車(chē)市場(chǎng)自 2015年以來(lái)發(fā)展迅速，2018年銷(xiāo)量達(dá)1382萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)11.5%。因汽車(chē)所有權(quán)關(guān)系轉(zhuǎn)變并不會(huì)給汽車(chē)帶來(lái)新的保費(fèi)收入，二手車(chē)增長(zhǎng)不會(huì)帶來(lái)增量汽車(chē)保險(xiǎn)需求，同時(shí)因?yàn)榍治g新車(chē)市場(chǎng)，拖累保費(fèi)增長(zhǎng)。

2011-2018年上半年我國(guó)汽車(chē)保有量增速與汽車(chē)保險(xiǎn)保費(fèi)收入增速均呈下降趨勢(shì)。2018年上半年，我國(guó)機(jī)動(dòng)車(chē)保有量增速較上年有所放緩進(jìn)，為8.8%，進(jìn)一步使得后市場(chǎng)汽車(chē)保險(xiǎn)行業(yè)的保費(fèi)收入增速有所放緩，截至2018年6月底，我國(guó)汽車(chē)保險(xiǎn)行業(yè)保費(fèi)收入增速為6.0%。

商車(chē)費(fèi)改與報(bào)行合一雙管齊下，大型險(xiǎn)企優(yōu)勢(shì)明顯

商車(chē)費(fèi)改主要采用增加價(jià)格靈活性的方式，激勵(lì)人們安全駕駛，降低保費(fèi)價(jià)格，增加賠付率，讓利投保人。消費(fèi)者的逆向選擇會(huì)影響商車(chē)費(fèi)改結(jié)構(gòu)，以第一次費(fèi)改為例，因?qū)Σ怀鲭U(xiǎn)的激勵(lì)措施增加，投保人傾向于不上報(bào)事故，以便獲取優(yōu)惠保險(xiǎn)費(fèi)率，最終導(dǎo)致第一次商車(chē)費(fèi)改后保險(xiǎn)市場(chǎng)賠付率走低。此后兩次費(fèi)改對(duì)監(jiān)管措施和定價(jià)空間進(jìn)行進(jìn)一步的放寬。截至第三次商車(chē)費(fèi)改情況，廈門(mén)的費(fèi)率下限低至0.196，最高上限四川高至 2.81，定價(jià)空間進(jìn)一步被放開(kāi)，沖擊市場(chǎng)。

2018 年 8 月 1 日起，《關(guān)于商業(yè)車(chē)險(xiǎn)費(fèi)率監(jiān)管有關(guān)要求的通知》正式生效，要求財(cái)險(xiǎn)公司報(bào)給銀保監(jiān)會(huì)的手續(xù)費(fèi)用需要與實(shí)際使用的費(fèi)用保持一致，即“報(bào)行合一”。上報(bào)范圍也由之前綜合成本率、綜合費(fèi)用率、未決賠款準(zhǔn)備金提轉(zhuǎn)差率三個(gè)指標(biāo)，擴(kuò)大至手續(xù)費(fèi)，服務(wù)費(fèi)、推廣費(fèi)、薪酬、績(jī)效、獎(jiǎng)金、傭金等具體細(xì)項(xiàng)費(fèi)用。報(bào)行合一提高了財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)公司透明程度，降低個(gè)別保險(xiǎn)代理人返還傭金換取保費(fèi)市場(chǎng)的空間，促進(jìn)行業(yè)良性發(fā)展。在保險(xiǎn)競(jìng)爭(zhēng)透明情況下，投保人對(duì)同種保險(xiǎn)產(chǎn)品實(shí)際支付費(fèi)用趨于穩(wěn)定，降保費(fèi)換市場(chǎng)的的模式受限。大型保險(xiǎn)公司渠道布局領(lǐng)先，內(nèi)部組織科學(xué)，成本優(yōu)勢(shì)明顯，保費(fèi)規(guī)模增加和盈利能力優(yōu)勢(shì)雙因素共振，未來(lái)競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)顯著。

與監(jiān)管思路相契合，UBI車(chē)險(xiǎn)市場(chǎng)潛力待釋放

UBI車(chē)險(xiǎn)是一種根據(jù)駕駛?cè)说膶?shí)際駕駛時(shí)間、地點(diǎn)、里程、具體駕駛行為，來(lái)確定該繳多少車(chē)險(xiǎn)的險(xiǎn)種。因此用戶(hù)參加UBI車(chē)險(xiǎn)計(jì)劃后根據(jù)駕駛行為和習(xí)慣的數(shù)據(jù)能夠獲得一定的車(chē)險(xiǎn)優(yōu)惠折扣。

從三次商車(chē)費(fèi)改和報(bào)行合一的監(jiān)管政策可以看出，監(jiān)管對(duì)于促進(jìn)保費(fèi)回到正常合理水平，提高保險(xiǎn)的賠付率，有很強(qiáng)的導(dǎo)向作用。隨著OBD數(shù)據(jù)采集盒子的換代更新以及智能化汽車(chē)的推廣，我國(guó)推廣UBI車(chē)險(xiǎn)的硬件門(mén)檻較低。而UBI車(chē)險(xiǎn)對(duì)使用者安全駕駛的正向獎(jiǎng)勵(lì)，為車(chē)險(xiǎn)企業(yè)挑選優(yōu)質(zhì)客戶(hù)和降低管理費(fèi)用率，這些都與監(jiān)管防線相契合，推動(dòng)了UBI車(chē)險(xiǎn)未來(lái)的發(fā)展。

以上數(shù)據(jù)來(lái)源于前瞻產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《中國(guó)汽車(chē)保險(xiǎn)行業(yè)市場(chǎng)前瞻與投資戰(zhàn)略規(guī)劃分析報(bào)告》。

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