根據(jù)中國銀行業(yè)協(xié)會統(tǒng)計數(shù)據(jù)，2013-2018年我國信用卡發(fā)卡量整體呈上升趨勢，2018年我國信用卡發(fā)卡量約為6.9億張，同比增長16.9%。從我國信用卡應(yīng)償信貸總額占非住房貸款余額的比例來看，2009-2018年該比例逐年提升，說明信用卡成為人們的一種重要的生活方式。現(xiàn)階段我國信用卡行業(yè)市場格局未變，仍以大行、上市股份行為主體，并且行業(yè)整體不良率也處在低位。根據(jù)中國銀行業(yè)協(xié)會數(shù)據(jù)，截至2018年末，我國信用卡人均持卡量為0.7張，不足1張，較發(fā)達(dá)國家3.5張的持卡量還存在一定差距。

發(fā)卡量整體呈上升趨勢

對居民消費資金來源的渠道進(jìn)行分類，主要可以分為：現(xiàn)金或銀行存款、銀行貸款、信用卡、互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品（花唄、京東白條等）以及小額貸款（借唄等）。當(dāng)然，當(dāng)前還存在互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品（花唄、京東白條等），本質(zhì)上提供的仍然是類似于信用卡的功能，其平臺貸款余額最終會形成三種形態(tài)：第一，通過 ABS 實現(xiàn)出表，規(guī)避銀行資本金和現(xiàn)有監(jiān)管規(guī)則的限制。第二，形成小額貸款余額，這部分?jǐn)?shù)據(jù)可以通過央行公布的小額貸款公司的小額貸款余額進(jìn)行反映。第三，形成臨時性信貸余額，這部分資金類似于信用卡在免息期內(nèi)占用的資金，目前尚無統(tǒng)計數(shù)據(jù)。小額貸款（借唄等）會形成上述第一和第二種的余額，但不會形成臨時性信貸余額。根據(jù)中國銀行業(yè)協(xié)會統(tǒng)計數(shù)據(jù)，2013-2018年我國信用卡發(fā)卡量整體呈上升趨勢。2018年我國信用卡累計發(fā)卡量約為6.9億張，較上年同比增長16.9%。

信用卡消費已成為人們的一種重要的生活方式

對居民消費資金來源的渠道進(jìn)行分類，主要可以分為：現(xiàn)金或銀行存款、銀行貸款、信用卡、互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品（花唄、京東白條等）以及小額貸款（借唄等）。當(dāng)然，當(dāng)前還存在互聯(lián)網(wǎng)金融產(chǎn)品（花唄、京東白條等），本質(zhì)上提供的仍然是類似于信用卡的功能，其平臺貸款余額最終會形成三種形態(tài)：第一，通過 ABS 實現(xiàn)出表，規(guī)避銀行資本金和現(xiàn)有監(jiān)管規(guī)則的限制。第二，形成小額貸款余額，這部分?jǐn)?shù)據(jù)可以通過央行公布的小額貸款公司的小額貸款余額進(jìn)行反映。第三，形成臨時性信貸余額，這部分資金類似于信用卡在免息期內(nèi)占用的資金，目前尚無統(tǒng)計數(shù)據(jù)。小額貸款（借唄等）會形成上述第一和第二種的余額，但不會形成臨時性信貸余額。

根據(jù)萬得統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，我國信用卡應(yīng)償信貸總額占非住房貸款余額的比例逐年提高，從2009年的8.2%增長至2018年的31.0%，信用卡成為人們的一種重要的生活方式。

大行、上市股份行仍是市場主體

截至2018年底我國6.85萬億的信用卡貸款中，6家大行占比39.3%，8家上市股份行占比 45.5%，12家銀行合計在總額中占比79.0%，為市場的主體部分。大行和上市股份行整體經(jīng)營相對穩(wěn)健，故行業(yè)整體風(fēng)險度不高。

行業(yè)整體不良貸款率仍處低位

目前我國金融監(jiān)管環(huán)境趨嚴(yán)，個人征信體系正不斷完善，信用卡的不良率一直保持在較低水平。截至2018年末，我國銀行業(yè)逾期半年以上信用卡貸款占信用卡貸款應(yīng)收賬款額的比重為1.15%。目前來看，我國銀行信用卡貸款整體質(zhì)量可控，不過在信用貸款和消費貸款快速發(fā)展過程中，需要關(guān)注出現(xiàn)不良率的波動趨勢對資產(chǎn)質(zhì)量的影響。

信用卡行業(yè)仍存在較大發(fā)展空間

根據(jù)中國銀行業(yè)協(xié)會數(shù)據(jù)，2015-2018年我國信用卡人均持卡量逐年增長。截至2018年末，我國信用卡人均持卡量為0.7張。綜合來看，國內(nèi)信用卡市場仍有較大的發(fā)展的空間，人均持卡量尚不足1張，較發(fā)達(dá)國家3.5張的持卡量還存在一定差距。未來隨著各類支付應(yīng)用不斷創(chuàng)新并漸次普及，消費場景化的推進(jìn)將進(jìn)一步打開信用卡獲客空間。

以上數(shù)據(jù)來源于前瞻產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《中國信用卡行業(yè)市場前瞻與投資戰(zhàn)略規(guī)劃分析報告》

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