生鮮電商重新興盛，市場重新洗牌，行業進入快速發展期

近兩年，乘著新零售的東風，生鮮電商的概念開始興盛。事實上，生鮮電商并不是一個新鮮事物。早在2005年，我國第一家生鮮電商易果網于上海成立；隨后，2008年，生鮮電商樂康和沱沱工社相繼成立。然而，彼時我國食品安全事件頻發，平臺競爭激烈，同質化現象嚴重，同時市場需求并沒有那么大，導致行業泡沫產生，很多企業倒閉。2013年初，北京“優菜網”尋求轉讓及上海“天鮮配”被轉賣成為生鮮電商探索期結束的標志。

2012年，當時剛成立一年的生鮮電商“本來生活”憑“褚橙進京”的事件營銷一炮走紅，生鮮電商再度進入大眾視野。2012年亦被視為生鮮電商發展元年。此時我國生鮮電商市場進入市場啟動期，生鮮電商出現新的商業模式，市場開始走向差異化競爭。

2013年起，生鮮電商市場受到了資本方的高速關注，以順豐優選、可溯生活、一號生鮮、本來生活、沱沱公社、美味七七、甫田、菜管家、15分等為代表的商家都獲得了強大的資金注入，生鮮電商市場進入快讀發展期。此時，生鮮電商競爭激烈，其經營特點從“小而美”向“大而全”轉變。同時，資本向頭部集中，廠商資源整合、運營精細化、模式多樣化成為該階段的特點。

滲透率不足8%，行業提升空間大

2016-2017年，生鮮電商市場迎來洗牌期，大量中小型生鮮電商或倒閉或被并購，市場遇冷；但另一方面，阿里京東等電商巨頭入局，不斷加碼供應鏈及物流等基礎建設投資，并帶來了一系列創新模式，使得生鮮電商市場重振活力。2017年，我國生鮮電商市場交易額為1418億元，活躍用戶數量達到1989萬人。

然而，2017年，我國總體生鮮市場交易額達到17897億元，也就是說生鮮電商的滲透率僅為7.92%，尚不足8%，市場滲透水平較低，未來提升空間巨大。前瞻認為，隨著生鮮電商市場資源進一步整合，行業發展進一步成熟，未來三年生鮮電商市場交易額年復合增長率將達到49%，電商滲透率將持續提升，預計在2020年，滲透率將達到22%左右。

資本向頭部聚集，巨頭之戰一觸即發

在經歷了洗牌期之后，生鮮電商市場上資源整合，資本向頭部集中的特點越發明顯。2017年，生鮮電商行業共發生13筆融資，共融資52.56億元。相比于2016年的火熱（2016年共發生融資45筆，融資額達92.91億元），2017年資本更加謹慎，資源向頭部傾斜。

從具體平臺融資額來看，騰訊領投的每日優鮮以4.3億美元的融資額領先，資金將用于加大對上游供應鏈生態體系以及社區冷鏈網的投入。天貓投資的易果生鮮則完成3億美金D輪融資，融資資金將用于旗下冷鏈物流平臺安鮮達的基礎設施建設，巨頭之戰一觸即發。

用戶向頭部集中，競爭壁壘逐步建立

除了資本聚集以外，用戶也呈向頭部集中的特點。按照活躍用戶數量來看，目前我國生鮮電商平臺可分為三大層次：第一大層次活躍用戶在500萬以上。目前我國生鮮電商廠商中，只有“多點”位于這一階層。截止至2017年底，其活躍用戶達到700萬人，穩居國內第一；

第二階層廠商的活躍用戶數量在500萬人以下，100萬人以上。目前，每日優鮮，京東到家、盒馬鮮生和中糧我買網皆位于此階層。其中，2009年成立的中糧我買網本來具有先發優勢，但在激烈的市場競爭中，其用戶數遭到擠壓，從年初近300萬活躍用戶掉到100萬左右，降幅達到63.4%；

最后，活躍用戶數位于100萬人以下的電商平臺數量最多，且大多數廠商活躍用戶數在2017年中皆呈下降趨勢，下降幅度也相對較大。

總體來看，生鮮電商的活躍用戶向頭部廠商聚集，這些廠商的用戶數量將會進一步提升，而中小企業在激烈的競爭中將不斷淘汰。未來，中小企業將更難進入市場，競爭壁壘將逐步建立。

更多數據參考前瞻產業研究院發布的《2018-2023年中國生鮮電商行業解決方案與投資策略規劃報告》。

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